Pix 每月在 iGaming 市場上的流動資金達到 210 億雷亞爾。FGV Direito Rio 的律師 Gabriela Borges 和 Gustavo de Santana 在 Jota 上的一篇文章中指出，監管機構禁止了信用卡的使用，但影響有限，因為由中央銀行建立的方法佔主導地位。關於限制或規範這些即時交易的辯論引發了不同的觀點，考慮到金融包容性、債務和行業控制。
線上賭博在巴西人的日常生活中越來越普遍。最初，這種快速擴張是由體育博彩推動的，特別是由於該國體育的普及。然而，所謂的賭注市場並未止步於此。線上賭博現在涵蓋了多種形式，不僅限於體育競賽，甚至嘗試為選舉結果建立賭注市場。
儘管線上賭博在過去幾年中在巴西獲得了流行，但賭徒的數量和流動的金額仍然令人驚訝。根據中央銀行的研究，2024年前八個月，巴西人每月在線上賭博上花費了180億至210億雷亞爾，大約2400萬人在此期間至少通過支付方式 Pix 進行了一次賭注。
賭徒的年齡層非常多樣化，重點是20至30歲的年輕人。2024年8月的數據顯示，轉賬的平均月額隨年齡增長而增加：年輕賭徒每月花費約100雷亞爾，而年長者每月超過3000雷亞爾。另一個令人警覺的數據是，2024年8月，約500萬來自 Bolsa Família 受益家庭的人通過 Pix 平台向賭博公司發送了30億雷亞爾。
儘管使用信用卡進行線上賭博的頻率不如 Pix 那麼高，但它也吸引了市場和監管機構的注意，因為與之相關的債務風險。使用信用卡賭博的玩家可能很容易超出他們的限制，積累難以償還的債務，特別是考慮到信用卡的高利率。
鑒於這種情況，巴西監管機構對該國線上賭博的增長表現出了合理的關注。人們認為，這種現象可能會對經濟和社會產生負面影響，如可能從消費中撤回的資源、人口脆弱部門債務的增加以及與過度使用這些賭博平台相關的公共衛生風險。
作為對這種增長的初步回應，財政部決定從2025年1月1日起禁止使用信用卡進行線上賭博。然而，巴西信用卡和服務公司協會（Abecs）認為，使用信用卡進行賭博的比例非常有限，因此提前採取了措施，從2024年10月2日開始實施禁令。
無論如何，禁止在線上賭博中使用信用卡引發了關於其有效性的疑問，以遏制與這一市場增長相關的問題。正如上面提到的巴西中央銀行的研究所指出的，Pix 已成為所謂“賭注”的主要賭博渠道，鑒於信用僅占該行業交易的一小部分，尚不清楚這一措施將在多大程度上對防止過度債務或控制賭博量產生重大影響。
因此，禁止在線上賭博中使用信用卡可能對減輕人口債務的影響有限。賭徒仍然可以求助於其他融資方式，如 Pix Crédito，它提供了通過即時支付系統進行支付的可能性，使用信用卡限額分期交易，充當間接信用以資助賭博。由於 Pix 在巴西的易用性和廣泛接受度，人們一直在討論限制甚至禁止在國內使用 Pix 和 Pix Crédito 進行賭博的可能性。
Pix 是由中央銀行開發的，旨在填補當前向公眾提供的支付工具籃子中存在的一系列空白。正如 FGV Direito Rio 的國家金融系統監管高級研究中心（NEASF）所指出的，Pix 是巴西支付系統（SPB）和資金轉移系統（STR）開發開始的一系列進步的結果。
這種支付方式迅速成為巴西人日常生活中不可或缺的一部分。截至今年9月，幾乎註冊了8億個密鑰，擁有超過7.6億個個人賬戶。僅在9月，通過 Pix 的交易就超過了24億雷亞爾[4]。這種實用且易於獲取的支付方式已成為所謂“賭注”的主要賭博渠道。
關于禁止線上賭博使用 Pix 的辯論在市場的重要實體中引發了不同的觀點。其中一些機構認為，立即禁止或在這不可行的情況下限制 Pix 用於賭博可能會產生積極影響。然而，其他人則認為，監管重點應該放在賭博活動本身，而不是使用的支付方式。
與此同時，巴西中央銀行在過去幾個月中對 Pix 實施了更嚴格的監管。為了打擊欺詐和詐騙的增加，BCB 為新設備進行的轉賬設定了200雷亞爾的限額，每日上限為1000雷亞爾。超過200雷亞爾的交易只能通過用戶已註冊的設備進行，從而增加了操作的安全性。
然而，重要的是要詢問禁止使用 Pix 是否只是一個表面解決方案，無法解決與線上賭博相關的問題。理解過去幾年“賭注”的顯著增長是否是由於 Pix 提供的便利，還是消費者行為更廣泛趨勢的一部分，是一個需要謹慎應對的挑戰。
如果賭博的顯著增長是玩家行為更廣泛趨勢的一部分，禁止使用 Pix 可能不會產生預期的影響。賭徒可以輕鬆轉移到其他支付方法，如借記卡和預付卡，繼續進行他們的賭博。
此外，禁止在“賭注”中使用 Pix，以及實施其他監管障礙，應謹慎評估，以保留中央銀行的數字議程。這一議程旨在使支付方式更加可獲取和便宜，促進金融包容並促進用戶之間的交易。限制支付選項多樣性的限制應謹慎評估，以確保不會損害已取得的進展。
不可否認，賭徒數量的增加和“賭注”中流動的大量資金是令人警覺的。在制定有效的監管時，需要考慮潛在的負面經濟和社會影響。然而，這種監管應謹慎制定，確保實現減輕與線上賭博相關的損害的目標，而不會損害支付方式的進步。
Gabriela Borges
FGV Direito Rio 的法律監管博士和碩士。喬治梅森大學法律與經濟學碩士（LL.M.）。FGV Direito Rio 公司和資本市場研究生。FGV Direito Rio 教授，國家金融系統監管高級研究中心（NEASF/FGV Direito Rio）協調員
Gustavo de Santana
FGV Direito Rio 法學學士。國家金融系統監管高級研究中心（NEASF/FGV Direito Rio）研究員
